Managementul fluxului de numerar
Gestionarea profesionistă și continuă a numerarului și a fondului de capital poate spori încrederea părților interesate în afacerea ta. Îmbunătățirea fluxului de numerar pentru a reduce datoriile, a finanța dezvoltarea afacerii sau a oferi o rentabilitate mai bună părților interesate este vitală pentru orice afacere, în special în perioadele de incertitudine economică.
Numerarul este cheia supraviețuirii, rezilienței și dezvoltării afacerii tale. Deoarece economia globală continuă să se confrunte cu provocări, gestionarea eficientă a numerarului devine esențială pentru a reuși să menții un flux constant de capital de lucru.
O poziție eficientă de capital de lucru te poate ajuta să eliberezi numerar pentru a finanța inițiative de creștere suplimentare. Extragerea numerarului din fondul de numerar necesită o revizuire extinsă a afacerii la nivel operațional - una care privește dincolo de simplele statistici, cum ar fi rotația creanțelor, rotația stocurilor și ponderea creanțelor în raport cu datoriile pe termen scurt, adică o analiză mai aprofundată a plăților, încasărilor și a stocurilor.
De exemplu, ia în considerare un scenariu în care compania ta a negociat un preț avantajos pentru anumite bunuri, dar a încheiat un contract care necesită să efectueze plăți la fiecare cincisprezece zile în loc de treizeci. O evaluare a fluxului de numerar poate arăta că suma prevăzută în graficul de plăți afectează negativ afacerea pe termen lung. O investigație semnificativă a fondului de capital ar dezvălui oportunități de a crea (sau de a proteja) valoarea portofoliului.
|
Ce ar trebui să faci pentru a îmbunătăți fluxul de numerar și ciclul fondului de rulment ? |
Ce ar
trebui să facă antreprenorii? |
● Să dezvolți procese de previziune a fluxului de numerar și să setezi
puncte de control solide; ● Să analizezi nevoile de finanțare
imediate și pe termen scurt; ● Să examinezi fondul de capital și să faci recomandări pentru
a reduce cerințele de fond de capital ale afacerii.
|
● Ar trebui să te bazezi pe prognoza
de numerar pe termen scurt pentru a sprijini strategiile de reziliență și a
determina prioritățile de reacție, precum și pentru a interacționa cu
creditorii și finanțatorii pentru a dezvolta relații de încredere și sprijin; ● Ar trebui să te concentrezi pe
stabilirea și îmbunătățirea vizibilității asupra surselor de finanțare
disponibile; ● Stabilizezi fluxul de numerar ca să
câștigi timp pentru negocieri cu părțile interesate; ● Identifici oportunitățile de
generare de numerar; ● Să stabilește condiții clare de
colectare a datoriilor; ● Să prioritizezi ieșirile de
numerar: determină ce plăți sunt mai importante și mai urgente. |
Exemplu de analiză a profitabilității
Un comerciant cu amănuntul vinde un produs prin două canale diferite: un magazin fizic și un site web online. Site-ul web a fost deschis recent, astfel încât majoritatea eforturilor operaționale au fost încă îndreptate către locația fizică. Retailerul a observat un număr semnificativ mai mare de vânzări online decât în magazin.
Retailerul a auzit despre „regula 20/80” (în teoria economică, Principiile Pareto), ceea ce înseamnă că 20% din intrări ar trebui să genereze 80% din rezultate. Retailerul a constatat că o singură intrare (din 20) consumă 50% din efortul întreprinderii, dar generează doar profituri marginale (sub 10% din toate profiturile). Prin urmare, intrările (aprovizionare, ore de muncă, costuri de funcționare și așa mai departe) pentru aceste profituri au fost reduse semnificativ și redirecționate către alte canale de vânzare mai profitabile.
În ciuda îmbunătățirilor, regula 20/80 nu a fost atinsă imediat. După modificarea inițială, raportul a fost în jur de 30/70, dar comerciantul cu amănuntul era acum conștient de valoarea care l-a ajutat să țină evidența selectării intrărilor și produselor potrivite pentru a obține rezultate de afaceri mai profitabile.
Gestionarea lichidităților în perioada de criză
Perioadele turbulente și provocatoare de operare determină întreprinderile să se concentreze asupra administrării eficiente a numerarului, deoarece acestea se pot confrunta cu un deficit de lichiditate (probleme temporare ale fluxurilor de numerar).
Multe companii se confruntă cu întreruperea fluxului de numerar și dificultăți, cum ar fi plata salariilor, stresul asupra încasărilor și furnizorii care vor falimenta din cauza crizei de lichidități.
Într-o criză de lichiditate, urmările lipsei de numerar ar trebui luate în considerare pentru toate deciziile operaționale - a rămâne fără numerar (inclusiv facilitățile disponibile) este singurul mod practic de a deveni insolvabil.
În timpul provocărilor de lichiditate, întreprinderile ar trebui să analizeze noi surse de finanțare cu capital circulant, cum ar fi ajutorul de stat sau noi linii de credit.
Întreprinderile aflate în criză imediată de numerar ar trebui să ia măsuri pentru a păstra soldurile de numerar, restricționând plățile doar către cei mai importanți furnizori de afaceri în timp ce aceștia mobilizează planuri de urgență în această privință.
Îmbunătățește raportarea și analiza financiară pentru a te asigura că ai o viziune imediată asupra situației actuale a lichidităților. Pentru început, poți utiliza instrumente de raportare simple și analize, cum ar fi tabele simple care rezumă elementele cheie în Excel sau Word.
Pregătește liste detaliate de
soluții disponibile imediat în perioadele dificile. Aceste
măsuri pot include:
— Discutarea opțiunii de amânare a
plăților cu furnizorii (identificați furnizorii non-critici care ar putea fi
plătiți cu amânare), organele guvernamentale și altele;
— Prioritizarea plăților pentru furnizorii care au prevăzut în contract termeni de achitare calculați din momentul facturării și se percep penalități pentru întârzieri la plată;
— Contactarea clienților pentru a
colecta creanțele sau a percepe dobânzi pentru datoriile restante, acolo unde
este posibil;
— Eliminarea practicii de a admite o „perioadă de inactivitate”, chiar dacă legislația locală permite acest lucru;
— Identificarea elementelor de cost
variabile și semi-variabile din structura costurilor pentru a determina unde
este loc pentru optimizarea acestora.
În cazul în care afacerea ta se
confruntă cu probleme de flux de numerar imediate care rezultă dintr-un șoc
economic extern, urmărește un plan clar pentru a gestiona criza.
Pregătește-te pentru viitoarea criză
Întreprinderile trebuie să acționeze cu responsabilitate atunci când dezvoltă și implementează practici îmbunătățite de gestionare a riscurilor, concentrându-se pe oportunitățile oferite la elaborarea planurilor de acțiune preventivă.
